LC Vlad Kozlov：Lumentum又回來了，英特爾離開了

  ICC訊（編譯：Nina）LightCounting創始人兼首席執行官Vlad Kozlov就最近兩筆值得注意的收發器交易案，撰文如下。

  英特爾將硅光子學引入主流光收發器市場，這一點值得稱贊。在2016-2017年推出100G PSM4和CWDM4收發器之前，該公司在內部開發了這項技術超過20年。英特爾在2018年獲得了可觀的市場份額，并迫使其競爭對手認真對待這項技術。

  如今，所有主要的光收發器供應商都在銷售或開發至少含有一些基于硅光子學的組件的產品。許多初創企業正在挑戰這些領導者。許多代工廠和設計公司為硅光子學平臺上的光子集成電路提供PDK。就連臺積電最近也罕見地宣布，計劃開發基于7nm CMOS的硅光子芯片。

  硅光子學現在得到了一個充滿活力的生態系統的支持，而這一定是英特爾的真正目標。將CMOS技術的優勢擴展到光學互連將確保光學行業有降低成本和提高光學收發器性能的途徑。摩爾定律的光學版本可能不如原始版本強大，但CMOS制造的好處是令人信服的。

  英特爾為什么關心光學?服務器和交換機之間的高速連接是擴展網絡接口卡(NIC)帶寬的潛在瓶頸，這可能會限制英特爾生產的CPU和其他復雜IC的需求。

  這個問題并不新鮮。英特爾在20世紀90年代末認識到這一點，并在2001年初收購了一家小型光收發器公司。這與硅光子學無關，但它讓英特爾進入了光學行業和管理該行業的標準機構。該公司為10G SFP+標準做出了貢獻，在設計時考慮到了降低成本。2001年，10G光收發器的售價在1000美元以上，但到2010年已降至100美元以下。它們現在售價10美元。

  早在2010年，谷歌就成為第一家部署大量10G SFP+模塊的云計算公司。Lumentum當時是谷歌的第一家10G SR光模塊供應商。Finisar花了數年時間才在谷歌處獲得份額。Lumentum收購云暉使該公司重新與Finisar(現為Coherent的一部分)在SR收發器市場競爭。這次是基于100G VCSEL的800G SR8。正如LightCounting最近發布的市場預測所示，現在是重返這個市場的合適時機。

  云暉也受益于SR收發器的銷售。從幾年前的100G SR4開始，到最近的400G SR8。云暉總部位于中國香港，成立于2018年，是TDK公司的分拆公司。它在香港和臺灣設有辦事處，在中國南部和東南亞設有最先進的生產設施，包括一條全自動的SR收發器生產線。

  將云暉SR收發器制造添加到Lumentum的100G VCSEL中，對于在向英偉達(NVIDIA)供應800G SR8收發器的競爭中占據領先地位意義重大。Coherent和旭創在為Mellanox和英偉達提供AOC方面有著悠久歷史，這些公司也在加緊供應800G SR8收發器。Coherent內部開發了100G VCSEL。旭創和許多其他供應商都依賴博通的100G VCSEL，后者的激光器開發至少比Coherent和Lumentum早了一年。

  收購云暉是Lumentum專注于高端DWDM相干收發器和為數據通信應用提供激光芯片的戰略的逆轉。幾年前，該公司將其數據通信收發器業務出售給了劍橋。DWDM收發器市場正在增長，但沒有Lumentum預期的那么快。重返數據通信收發器市場風險很大，但如果一切順利，Lumentum的收入將會增加。

  Lumentum面臨的新挑戰之一將是維持向數據通信收發器供應商銷售激光芯片(VCSEL和EML)，當收購云暉交易完成時，這些供應商將成為Lumentum的競爭對手。

  英特爾在將收發器制造和客戶支持業務剝離給捷普的同時，仍保留硅光芯片設計和芯片制造能力。該公司計劃繼續開發共封裝光學器件，這將最終用于服務器到交換機，甚至芯片到芯片的互連。這是英特爾進軍硅光子學的真正長期戰略。